전 세계적인 ESG(환경·사회·지배구조) 열풍에 국내 펀드시장에도 ESG 투자 수요가 늘고 있다.
이에 한국투자신탁운용이 업계 최초로 친환경 자동차 등 여러 ESG 관련 기업에 투자하면서도 펀드 매니저의 운용 자율성을 더해 높은 수익률을 추구하는 ESG 액티브 ETF 2종을 내놨다.
한국투자신탁운용은 오는 25일 '네비게이터 친환경자동차밸류체인 액티브 ETF'와 '네비게이터 ESG 액티브 ETF'를 유가증권시장에 상장한다고 24일 밝혔다.
액티브 ETF는 기초지수 성과를 그대로 추종하는 패시브 ETF와 달리 자산 일부를 펀드매니저의 재량으로 운용해 비교지수보다 높은 성과를 추구하는 상품이다. 자산의 70% 이상은 비교지수를 추종하고, 나머지 30% 영역에서 매니저가 독자적으로 운용해 수익률을 높이려는 펀드다. 국내에서 ESG관련 종목에 집중 투자하는 액티브 ETF를 출시하는 건 한국투자신탁운용이 처음이다.
'네비게이터 친환경자동차밸류체인 액티브 ETF'는 전기차 및 수소차의 원료·소재, 부품 제조, 에너지 운송·저장·충전, 완성차 생산 등의 제반 과정(밸류체인)에 속한 기업 가운데 중장기 성장성이 높은 종목에 투자한다.
'네비게이터 친환경자동차밸류체인 액티브 ETF는 에프앤가이드가 산출하는 'FnGuide 친환경자동차밸류체인지수'를 비교지수로 한다. 이 지수는 유가증권시장 및 코스닥시장 상장 종목 중 친환경 자동차 밸류체인 기술과 관련성이 높고 재무상태가 건전한 50개 종목으로 구성된다. 비교지수 성과를 초과하는 수익률을 달성하기 위해 시기에 따라 실적이 개선되거나 투자 모멘텀이 있는 종목의 투자 비중을 확대할 예정이다. 산업분석 및 기업탐방을 통해 발굴한 신규 종목에도 투자한다.
'네비게이터 ESG 액티브 ETF'는 환경·사회·지배구조(ESG) 면에서 우수하다고 평가받은 기업에 투자하는 상품이다. 모건스탠리캐피탈인터내셔널(MSCI)이 산출하는 'MSCI Korea Country ESG Leaders Custom Capped Index'를 비교지수로 한다. MSCI는 자체 평가한 ESG 등급이 BB 이상인 종목 중 ESG 관련 사회적 논란이 심각한 기업 및 주류·담배·도박·원자력·무기생산 관련 기업을 제외한 ESG 우수기업으로 이 지수를 구성한다.
이 상품은 한국투자신탁운용의 ESG 자체평가시스템을 활용해 비교지수 구성종목에 가중치를 부여하거나 유망 종목을 추가 편입해 지수 대비 초과성과를 추구할 계획이다.
특히 이들 액티브 ETF 2종 모두 기존 ETF 부서 펀드 매니저가 아닌 각 분야의 전문가들이 운용에 나선다는 점에서 주목받고 있다.
'네비게이터 친환경자동차밸류체인 액티브 ETF'는 증권사 자동차 담당 애널리스트 경력 10년을 포함해 총 15년여간 자동차 산업을 조사·연구한 남경문 주식운용본부 리서치팀장이, '네비게이터 ESG 액티브 ETF'는 '한국투자 ESG 펀드' 운용역이기도 한 오혜윤 주식운용본부 차장이 운용을 맡는다.
정성인 한국투자신탁운용 ETF전략팀장은 "주식형 액티브 ETF는 보수가 비교적 낮고 거래가 용이하다는 기존 ETF의 장점과 시장 대비 초과수익을 추구한다는 기존 액티브 주식형 펀드의 장점을 결합한 상품"이라며 "한국투자신탁운용은 투자자들의 다양한 수요에 부응해 앞으로 여러 국가와 자산군에 투자하는 액티브 ETF를 추가로 선보일 계획"이라고 말했다.
